施红俊
- 作品数：15 被引量：145H指数：6
- 供职机构：同济大学经济与管理学院更多>>
- 发文基金：国家自然科学基金更多>>
- 相关领域：经济管理理学政治法律更多>>
- 收入分配影响我国居民储蓄率的理论解释被引量：4
- 2004年
- 在我国 ,由于金融市场的功能缺陷 ,使得收入分配部分导致了我国居民的高储蓄现象 ,因此 ,要想实现居民储蓄与经济增长之间的良性循环 。
- 贾德奎施红俊
- 关键词：收入分配居民储蓄率金融市场信贷
- 实际波动率理论及实证综述被引量：16
- 2003年
- 较为详细地阐述了国外对实际波动率研究的最新成果。首先阐述了实际波动率的理论背景,然后展示了国外研究已得出的一些基本结论,并进一步讨论了关于实际波动率的焦点问题,最后将RV和GARCH作了简要比较。理论及实证表明:实际波动率确实是一个深具理论基础且有重大实用价值的波动率度量。
- 施红俊马玉林陈伟忠
- 关键词：半鞅金融市场GARCH模型
- 沪深股市周收益率分布的实证研究被引量：3
- 2003年
- 本文采用随机等权重有放回抽样方法 ,以周收益率为指标 ,以沪深 A股为样本股 ,对组合收益率时间序列的分布特征进行实征研究 .研究结果表明 :组合收益率序列并不呈现出正态分布的情形 ,并且随着组合数的增加 ,组合收率序列的尖峰厚尾特征并没有显著改善 ,由此得出用方差来刻画组合收益率风险特征并不合适 .文章最后用 GARCH模型对组合收益率时间序列进行了模拟 .
- 马玉林施红俊陈伟忠
- 关键词：沪深股市时间序列GARCH
- 中国股市早尾盘操纵的实证分析被引量：3
- 2004年
- 采用具有操纵嫌疑的股票分笔数据作为研究样本,分别从时间序列角度、横截面角度以及相关性分析三方面进行研究,实证发现:具有操纵嫌疑的股票收益率、换手率、收益波动率在早盘、尾盘表现出明显的异常。经过相关性分析,认为这种早尾盘的异常现象是缘起于早盘操纵和尾盘操纵。
- 施红俊陈伟忠刘元海
- 关键词：股票市场实证分析股票收盘价市场行情
- 建筑市场规制政策及其改革被引量：5
- 2003年
- 在向市场经济的转轨变型中,对一个行业规制的研究都是十分重要的。建筑业同样如此,本文对建筑市场的规制政策及其改革进行了较深入探讨,具有较强现实意义。
- 雷鸿君施红俊
- 关键词：建筑市场规制对象政府规制
- 零β组合的检验
- 2003年
- 本文利用马克维茨组合理论及基本CAPM理论,证明了有效资产组合和与之对应的零β资产组合的不相关性,并用数据验证了结论的正确性。
- 施红俊马玉林
- 关键词：CAPM理论
- 波动率的持续性:基于GARCH模型的成交量解释被引量：4
- 2005年
- 文章将成交量变量合理地分解为由好、坏消息分别引致的两部分,结合GARCH模型,研究了成交量对波动率持续性的解释,并得出如下结论:成交量变量对波动率的持续性具有一定的解释力;信息对波动率的影响具有不对称性,坏消息比好消息的影响大;将成交量分解成由好、坏消息分别引致的两部分之后,能够更进一步地解释波动率的持续性。
- 周林施红俊陈伟忠
- 关键词：波动率持续性GARCH模型成交量
- 波动率持续性基于信息到达过程的成交量解释被引量：4
- 2004年
- 综合利用对数周期图方法、Granger因果检验、以及扩展广义自回归条件异方差模型 ,对随机抽取的 10只上证 180成份股进行了实证研究 .得出以下结论 :收益波动率和成交量有相同的长记忆特征 ;信息到达过程是波动率行为的原因之一 ,成交量和波动率展现出的相互因果关系可能是它们同受信息到达过程影响的结果 ;成交量变量能够在有限程度内解释部分波动率的持续性 .
- 施红俊陈伟忠
- 关键词：波动率持续性成交量
- 中国股市投资组合收益分布的实证研究被引量：3
- 2005年
- 采用随机等权重有放回抽样方法 ,以周收益率为指标 ,以沪深A股为样本股 ,对组合收益率时间序列的分布特征进行实证研究 ,发现组合收益率序列并不呈现出正态分布的情形 ,并且随着组合数的增加 ,组合收益率序列的尖峰厚尾特征并没有显著改善 ,说明用方差来刻画组合收益率风险特征并不合适 .为此用GeneralizedAutoregressiveConditionalHeteroskedasticity(GARCH)模型对组合收益率时间序列进行了模拟 .
- 楼小飞周林施红俊
- 关键词：股票市场时间序列GARCH
- 大型建筑业企业SVL组织模式构思被引量：6
- 2003年
- 施红俊雷鸿君金维兴
